易歡歡：中國互聯(lián)網(wǎng)金融的核心要素是征信系統(tǒng)

文章來源：搜狐財經(jīng)       發(fā)布日期：2014-07-07 12:00:00    點擊：462次

    7月5日-7月6日，《贏在中國》互聯(lián)網(wǎng)金融論壇在京召開。會上，互聯(lián)網(wǎng)金融千人會秘書長、宏源證券研究所副所長易歡歡表示，對于整個互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的好與不好，里面有個非常核心的要素，就是整個中國的征信體系、信用體系，什么時候能建立，當年一直是有央行來提供這么一個征信服務。
　　這有點像美國的模式，美國全國有超過1千個征信局，包括有三家征信公司，來給每個用戶提供各種各樣的報表，因為你在美國，無論是辦信用卡，還是資金的轉(zhuǎn)讓，還是交易，還是各種各樣的行為，都要不斷的去查詢你的信譽。
　　以下為易歡歡部分演講內(nèi)容：
　　站在現(xiàn)在來看，對于2014年互聯(lián)網(wǎng)金融究竟有哪些新的變化？第一個，我覺得今年非常值得重視的就是蘋果的第六代，以及IOE7，第一，集成了進場支付的模塊，第二，實現(xiàn)了聲控以及精確的指紋，這些事情加在一起深什么，通過人類的生物信息實現(xiàn)更加精準，幫助在移動互聯(lián)網(wǎng)上解決身份的識別以及身份的安全性問題，一旦解決了這個問題之后你會發(fā)現(xiàn)，手機必然會取代物理的銀行渠道，為什么？因為銀行渠道只存在兩個核心要素。第一個，我們稱之為線下銷售理財產(chǎn)品，當前已經(jīng)完全在互聯(lián)網(wǎng)上被替代。第二個，大額金融產(chǎn)品的驗證問題，以及初次開戶的身份驗證問題，現(xiàn)在我也可以通過這樣的一些更好的生物識別技術來實現(xiàn)這么一個過程。
　　第二個我想講的什么情況，對于整個互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的好與不好，里面有個非常核心的要素，就是整個中國的征信體系、信用體系，什么時候能建立，當年一直是有央行來提供這么一個征信服務，有點像美國的模式，美國全國有超過1千個征信局，包括有三家征信公司，來給每個用戶提供各種各樣的報表，因為你在美國，無論是辦信用卡，還是資金的轉(zhuǎn)讓，還是交易，還是各種各樣的行為，都要不斷的去查詢你的信譽。
　　現(xiàn)在在2013年的3月份，央行發(fā)布了一條叫“征信管理條例”，2013年12月份把更多的辦法落下來，現(xiàn)在有更多的企業(yè)在不斷的申請，這里面有非常大的市場，個人征信市場。這里面有非常好的商業(yè)模式在哪里，個人查詢報告從第三次開始講收取25元的服務費，我們做了簡單的一個測算，對于每個個體來講，如果一旦進入到成熟社會，每個個體每年在互聯(lián)網(wǎng)上進行信用查詢次數(shù)將超過4次，這個市場將超過1千億規(guī)模的市場，在這里面美國現(xiàn)在還有一個，通過不再是簡單的用傳統(tǒng)的模型，開始加上谷歌的數(shù)據(jù)，來進行一個實體的貸前、貸后、貸中的實時管理過程。
　　第三點，在2014年，我們從投資的角度非?？粗械木褪?，大量的中小型金融機構(gòu)的新機遇，網(wǎng)絡化和平臺化，在2013年我們看到，大量興起的都是這種純互聯(lián)網(wǎng)平臺，純互聯(lián)網(wǎng)平臺有他自己的優(yōu)勢，反應速度快，用戶體驗感受好，創(chuàng)新比較多，但是你會發(fā)現(xiàn)，在這個過程里面會有更多的從傳統(tǒng)金融機構(gòu)里面出來的擁有相應的金融拍照，同時加上互聯(lián)網(wǎng)的特征，有更多的比如像我們看到天鴻基金、國金證券，以及一大批基于互聯(lián)網(wǎng)放貸的金融機構(gòu)，將實現(xiàn)一個非常大的網(wǎng)絡化和平臺化的發(fā)展。
　　第四點，在2014年，我覺得一方面看到的像人人貸更多的金融平臺在不斷的涌現(xiàn)起來，但是你會發(fā)現(xiàn)現(xiàn)在的金融機構(gòu)，包括四大行，包括更多的傳統(tǒng)銀行，現(xiàn)在面臨著兩個非常大的困境。第一個，我必須要把整個IT系統(tǒng)從當年的傳統(tǒng)的這么一個IOE的模式走向國產(chǎn)化，同時要走向互聯(lián)網(wǎng)、走向大數(shù)據(jù)，這里面必然意味著在整個金融IT市場未來會起來一大批的世界級公司，你們會看到在美國的資產(chǎn)管理里面，像一些大的公司就是處在那個時代。
　　互聯(lián)網(wǎng)金融里面有一個非常重要的點，以前我們只關注你提供什么樣的產(chǎn)品，但是現(xiàn)在我們會越來越關注你究竟給客戶提供一種什么樣的服務，同時當年我們只關注你有多少個用戶，但現(xiàn)在你會發(fā)現(xiàn)，我會越來越多、越來越多的關注你究竟占據(jù)了一個什么樣的關鍵的入口，這里面有一家公司，我只是把他股票的K線圖列出來，這家公司有什么特征，我不能點名字，我只是說我當時的判斷，當時的時候他大概占據(jù)了四星到五星級酒店90%的整個后臺的市場，在這個市場里面他是行業(yè)老大，但是當年的時候，大家只覺得這家公司只是一個簡單的軟件公司，突然有一天會發(fā)現(xiàn)，這家公司不止是提供軟件，而且這個酒店的預定系統(tǒng)，酒店后臺的管理數(shù)據(jù)，包括酒店客戶的整個管理過程，都是由他提供的。
    當時我去了這家公司只問了一個問題，說這個數(shù)據(jù)到底是你的還是酒店的？后來發(fā)現(xiàn)他給酒店免費提供了這種方式，獲得了酒店的數(shù)據(jù)，接下來當時我就判斷，你占據(jù)了在整個在線旅游市場上最為關鍵的入口，我覺得如果BAT要做，必然會尋找合作，包括攜程要做，必然會尋找合作。于是你就發(fā)現(xiàn)，在2013年的時候，當所有的互聯(lián)網(wǎng)巨頭都在講O2O的時候，這個公司從一個撇人都看不上的軟件企業(yè)，一下子變成一個非常重要的擁有用戶、擁有入口的平臺型的公司。
　　最后我想講一點，互聯(lián)網(wǎng)金融到底對金融影響在哪些地方。這里面我用了吳曉求老師的一些觀點，我加了自己的一些因素，對于整個金融來講，一共有六大核心的要素，核心的要素里面實際上我認為，在跨期限、跨區(qū)域、跨行業(yè)的配置領域里面，互聯(lián)網(wǎng)是有著非常強的遠比傳統(tǒng)金融要強化得多的這么一個手段。第二個，在提供管理跟風險的技術、跟機制這個層面上，如果你擁有大數(shù)據(jù)，擁有自己獨特的這么一個信用模型，獨特的一個信用環(huán)境，這里面也有一定的優(yōu)勢，但是一定要結(jié)合傳統(tǒng)的金融的長期的風控方法。
    第三個，在提供價格信息的時候，互聯(lián)網(wǎng)有好處，也有壞處，我可以看到，在2013年中國跟美國都發(fā)生了兩件非常大的事件，一個是光大證券的烏龍指，一個是美國當年Twitter被黑掉，發(fā)了一個錯誤信息，導致美國市場一下子下跌了上千個點，為什么？因為互聯(lián)網(wǎng)上可以提供一個相對透明的信息，但是就是因為互聯(lián)網(wǎng)上帶來什么結(jié)果，帶來一條信息極有可能會轉(zhuǎn)發(fā)的極其快，這個信息有可能對投資行為帶來一個非常大的影響，我覺得這是在提供價格信息里面有好有壞。
　　第三個，在儲備資源跟所有權(quán)的分割里面，這里面吳教授講過，互聯(lián)網(wǎng)金融可能提供的不多。互聯(lián)網(wǎng)金融在這個層面上用眾籌的方式，眾籌是對整個儲備資源跟所有權(quán)分割非常好、非常重要的手段。最后一個，在提供支付結(jié)算跟清算的領域里面，在這一點我重點來講一點是什么。實際上在去年的10月份，當時我們得出了一個非常錯誤的結(jié)論，是什么？中國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的比美國好。但現(xiàn)在我們發(fā)現(xiàn)什么情況？現(xiàn)在我們發(fā)現(xiàn)，實際上并非如此，為什么？因為我們中國大量的創(chuàng)新還是在業(yè)務形態(tài)的創(chuàng)新，在底層的包括我們現(xiàn)在看到的信用、包括風險控制，像新的征信手段，包括新的支付跟結(jié)算的方式，現(xiàn)在還遠遠沒到位。我們可以看到，在2012年開始，谷歌投了一個在互聯(lián)網(wǎng)上提供借貸的公司，核心是防欺詐。
    第二個，投資了給中小企業(yè)裝軟件直接可以在桌面上提供相應服務的公司。第三個，是投資了一家公司，現(xiàn)在要求一家征信機構(gòu)還跑到央行的征信中心區(qū)打印報表，需要3到6天的時間，這個公司可以非常在線的查詢你所有的數(shù)據(jù)，而且這個數(shù)據(jù)不僅僅我們看到的是征信公司的數(shù)據(jù)，而且來自于整個互聯(lián)網(wǎng)市場的數(shù)據(jù)。另外我們看到他投資的一家公司，是對支付結(jié)算體系實現(xiàn)對現(xiàn)有的系統(tǒng)的非常大的替換，所以這個層面上我們可以發(fā)現(xiàn)，互聯(lián)網(wǎng)金融和傳統(tǒng)金融之間他有自己不一樣優(yōu)勢的角度，但是他在一定的領域里面一定會走向合作。